وین ریت یا نرخ برد نسبت برد به باخت معاملات را نشان میدهد ولی در نظر داشته باشید که وین ریت تنها بخشی از تصویر عملکرد یک معامله گر را بیان می کند؛ بنابراین وین ریت نباید به تنهایی معیار قضاوت درباره کیفیت یک استراتژی معاملاتی باشد؛ چون این نسبت مقدار واقعی سود یا زیان هر معامله را بیان نمیکند و فقط تعداد بردها و باخت ها را نشان می دهد.
این نسبت باید در کنار پارامترهای مهمی همچون نسبت ریسک به ریوارد (R/R)، مدیریت ریسک مورد بررسی قرار بگیرد تا ارزشمندی آن استراتژی معاملاتی را مشخص کند. بسیاری از معامله گران تصور می کنند هرچه وین ریت بالاتر باشد عملکرد معاملاتی بهتر بوده و نرخ برد پایین نشان دهنده ضعف استراتژی است که این دیدگاه در اکثر مواقع اشتباه می باشد!
وین ریت و نسبت برد به باخت چیستند؟
وین ریت (Win Rate)نسبت کل معاملات به معاملات سودده را مشخص میکند و بهتر است بدانید که با نسبت برد به باخت فرق دارد؛ نسبت برد به باخت (Win/Loss Ratio) صرفاً تعداد معاملات موفق را با تعداد معاملات ناموفق مقایسه می نماید که فرمول محاسبه آنها به شکل زیر است:
نسبت برد به باخت (Win/Loss Ratio) = تعداد معاملات سودده ÷ تعداد معاملات زیان ده
وین ریت (Win Rate) = معاملات سودده ÷ کل معاملات × 100
بعنوان نمونه اگر یک معامله گر 12 معامله سودده و 18 معامله زیان ده داشته باشد، نسبت برد به باخت حساب او برابر است با:
12 ÷ 18 = 0.67
اگر قصد دارید وین ریت را به صورت درصد مشاهده کنید، عدد به دست آمده را در 100 ضرب مینمایید و مثلاً در مثال بالا نسبت وین ریت 40% و نسبت برد به باخت 0.67 می باشد.
نسبت برد به باخت به حالت خواهد داشت:
| مقدار نسبت برد به باخت | توضیح |
| بیشتر از 1 | تعداد معاملات سودده بیشتر از معاملات زیان ده است |
| کمتر از 1 | تعداد معاملات زیان ده بیشتر از معاملات سودده می باشد |
| برابر با 1 | تعداد معاملات سودده و زیان ده برابر است |
نسبت برد به باخت بالاتر از 1 معمولاً نشانه مثبتی می باشد ولی به تنهایی سودآوری را تضمین نمی کند چرا که ممکن است معامله گری تعداد زیادی معامله سودده داشته باشد ولی با چند ضرر بزرگ کل سودها را از بین ببرد.
دقیقاً نکته مهم اینجاست که وین ریت و نسبت برد به باخت میزان سود یا زیان هر معامله را اندازه گیری نمی نماید و فقط نشان می دهد چند بار تصمیم شما درست بوده و معاملاتتان به سود رسیده است.
بنابراین ممکن است یک استراتژی وین ریت بالایی داشته باشد ولی در مجموع زیان ده باشد و همینطور برعکس، یعنی امکان دارد یک سیستم با نرخ برد پایین، سودآوری قابل توجهی ایجاد نماید.
تفاوت نسبت برد به باخت با وین ریت
نسبت برد به باخت و وین ریت به هم نزدیک اند ولی دقیقاً یکسان نیستند. وین ریت درصد معاملات سودده از کل معاملات را نشان می دهد، درصورتیکه نسبت برد به باخت تعداد معاملات سودده را نسبت به معاملات زیان ده مقایسه می نماید.
رابطه وین ریت با نسبت ریسک به ریوارد
برای درک صحیح وین ریت باید آن را در کنار نسبت ریسک به ریوارد (Risk-Reward Ratio) مورد بررسی قرار داد؛ چرا که نسبت ریسک به ریوارد نشان می دهد که در هر معامله، مقدار سود بالقوه شما نسبت به زیان احتمالی چقدر بوده است.
| وین ریت | ریسک به ریوارد | نتیجه احتمالی |
| 40% | 1:3 | می تواند سودده باشد |
| 70% | 3:1 | ممکن است زیان ده شود |
| 50% | 1:2 | معمولاً پتانسیل سودآوری دارد |
| 80% | 5:1 | ریسک بالای ضررهای سنگین |
با توجه به جدول بالا، معامله گری با 40% وین ریت و ریسک به ریوارد 1:3 همچنان می تواند سودآور باشد (به دلیل وین ریت مناسب که به ازای 1 درصد ضرر، 3 درصد سود کسب میکند) ولی معامله گری با 70% نرخ برد و ریسک به ریوارد 3:1 نیز ممکن است در نهایت ضرر نماید.
با توجه به موارد گفته شده مشخص میشود که وین ریت و ریسک به ریوارد یک زوج تحلیلی هستند و بررسی یکی بدون دیگری تصویر ناقصی به تحلیل گران حساب ارائه می دهد.
در این بین بسیاری از پکیج فروش های استراتژی برای جذب کاربران بیشتر از الفاظی مانند وین ریت 100% و… استفاده می کنند که واضحاً دروغ محض است!
چرا که در بیشتر مواقع حدضررهای خود را حذف میکنند و اکوئیتی و دراودان حساب را برای کسب سودهای کوچک تا مقدار بسیاری تحت خطر قرار میدهند و عملاً مدیریت ریسک و مدیریت سرمایه در حساب هایشان رعایت نمیشود.
بنابراین پیشنهاد میشود پیش از باور کردن اینچنین ادعاهایی (برای اعتبارسنجی)، از آنها بخواهید که لینک حسابشان را در وبسایت های معتبری همچون MyFxBook به شما بدهند و حساب هایشان را از این مراجع که امکان تحریف آنها وجود ندارد، بررسی نمایید.
وین ریت مناسب در ترید چقدر باید باشد؟
وین ریت مناسب کاملاً به زمینه و نوع استراتژی بستگی دارد، برای برخی سیستم ها 30 تا 40 درصد وین ریت کاملاً طبیعی و پایدار محسوب می گردد و برای برخی دیگر، نرخ برد 60 درصد یا بالاتر انتظار می رود.
بسیاری از تریدرها (مخصوصاً افراد تازه کار) تصور می نمایند برای سودآوری باید نرخ برد بسیار بالایی مثل 80% یا 90% داشته باشند.
در پاسخ به این تریدرهای مبتدی باید گفته شود که سودآور بودن در ترید فقط به تعداد معاملات موفق وابسته نیست! اگرچه وین ریت اهمیت دارد ولی معیارهای مهم تری مانند نسبت ریسک به ریوارد (R/R)، مدیریت ریسک و کیفیت معاملات نیز نقش تعیین کننده ای برای حساب واقعاً سود ده دارند.
چرا بررسی وین ریت به تنهایی گمراه کننده است؟
استفاده از وین ریت به عنوان معیار اصلی مهارت معاملاتی اشتباهی است که بسیاری از معامله گران مبتدی انجام میدهند؛ چون این نگاه می تواند باعث اعتماد به نفس کاذب یا برعکس، تردید غیرضروری گردد.
دلیل آن نیز ساده است چون وین ریت چند عامل حیاتی از جمله اندازه سود هر معامله، اندازه ضرر معاملات ناموفق، میزان ریسک پذیرفته شده و توزیع سود و زیان در بلند مدت را در نظر نمی گیرد!!
فرض کنید استراتژی شما 80% وین ریت دارد ولی هر ضرر شما معادل 5 سود قبلی باشد. در چنین حالتی با وجود نرخ برد بالا، سرمایه شما به مرور کاهش خواهد نمود. از همین روی معامله گران حرفه ای معمولاً وین ریت را به تنهایی تحلیل نمی کنند و آن را بخشی از یک سیستم ارزیابی کلی می دانند.
نمونه استراتژی های مختلف و وین ریت های متفاوت
شایان توجه است که هیچ وین ریت ایده آلی وجود ندارد که برای همه سبک های معاملاتی مناسب باشد و هر استراتژی منطق خاص خود را دارد و نرخ برد مورد انتظار نیز بر همان اساس تعیین می گردد.
- استراتژی های روندی (Trend Following): استراتژی های روندی معمولاً وین ریت پایین تری دارند؛ چون معامله گر تعداد زیادی ضرر کوچک را می پذیرد تا بتواند از چند روند بزرگ سودهای قابل توجه کسب نماید.
- استراتژی های میانگین گرایی (Mean Reversion): این سبک ها اغلب نرخ برد بالاتری دارند و هدف آن ها کسب سودهای کوچک و مکرر است ولی در زمان شکل گیری روندهای قدرتمند، احتمال ضررهای سنگین وجود دارد.
- استراتژی های آپشن (Options Trading): در معاملات آپشن تحلیل وین ریت پیچیده تر می شود. فروشندگان آپشن معمولاً وین ریت بالایی تجربه می نمایند؛ چون بسیاری از قراردادها بدون ارزش منقضی می گردند. با این وجود چند معامله ناموفق می تواند سود ماه ها عملکرد مثبت را نیز از بین ببرد.
در حالت مقابل خریداران آپشن معمولاً نرخ برد پایین تری دارند ولی معاملات موفق آن ها می تواند سودهای بسیار بزرگ برایشان ایجاد کند. - استراتژی مارتینگل (Martingale Strategy): استراتژی مارتینگل عموماً به صورتی است که در معاملات خود میانگین های متعددی گرفته می شود و این استراتژی دارای وین ریت بسیار بالایی می باشد ولی باید به این نکته مهم توجه کرد که معمولا ضررهایی که مارتینگل به حساب وارد میکند بسیار زیاد است و حتی حساب را میتواند تا استاپ اوت و کال مارجین پیش ببرد.
این روش را معمولا تریدرهای حرفه ای در برخی موارد استفاده میکنند، برخی دیگر نیز استراتژی اصلی معاملاتیشان می باشد.
آیا برای سودده بودن باید وین ریت 80 یا 90 درصد داشته باشید؟
خیر، بسیاری از معامله گران تصور می نمایند هرچه تعداد معاملات برنده بیشتر باشد، عملکرد معاملاتی بهتر است. از نظر روانی این تصور قابل درک می باشد چون بردهای بیشتر معمولاً باعث افزایش اعتماد به نفس، کاهش استرس و کنترل احساس بیشتر می شوند.
ولی در عمل وین ریت بالا همیشه به معنای سودآوری نیست. ممکن است یک معامله گر 90 درصد معاملات خود را با سود ببندد اما همچنان در مجموع ضرر کند.
بعنوان مثال فرض کنید هر معامله سودده = 10 واحد سود و هر معامله زیان ده = 100 واحد ضرر باشد، نتیجه آن:
| تعداد معاملات | نتیجه هر معامله | مجموع |
| 9 سود | 10+ | 90+ |
| 1 ضرر | 100- | 100- |
| نتیجه نهایی | – | 10- |
بنابراین با وجود وین ریت 90 درصد معامله گر همچنان در مجموع ضرر کرده است.
فعالیت در بازارهای مالی با ریسک همراه است. این مطلب صرفاً با هدف اطلاع رسانی تهیه شده و توصیه سرمایه گذاری محسوب نمی شود. شرایط بازار ممکن است تغییر کند و عملکرد گذشته تضمینی برای نتایج آینده نیست. معاملات ابزارهای اهرمی مانند CFD با ریسک بالا همراه است و ممکن است منجر به زیان بیش از سرمایه اولیه شود.
هنوز نظری ثبت نشده است.